【军计策】上年全息投影AR广告词收益环比增47.6%，微美全息投影(WIMI.US)升级招股说明书
美股微美全息更新招股书去年全息AR广告收入同比增47.6%2020年3月21日19:40:03智通财经网
智通财经APP获悉 ， 3月20日微美全息在美国证监会更新招股说明书 。 微美全息申请在纳斯达克上市 ， 交易代码“WIMI” ， 拟公开发行500万份ADS ， 预计每ADS发行价在5.5-7.5美元区间 ， 每份ADS代表两股B类普通股 。 承销商可在招股说明书发布之日起30日内行使75万份ADS的超额配售权 。 保荐人为摩根大通 。 
文章图片
本次发行完成后 ， 公司已发行股本将包括20,115,570股A类普通股和98,495,563股B类普通股 。 创始人赵杰将实益拥有有已发行的A类普通股 ， 并可在发行完成后立即行使总投票权的约82.5% 。 每一A类普通股有权获得10票 ， 持有人可随时选择转换为一股B类普通股 ， 每一股B类普通股有权获1票 。 在任何情况下 ， B类普通股均不得转换为A类普通股 。 除表决权和转换权外 ， A类普通股和B类普通股的持有人享有相同的权利 。
按照发行价的中位数——每股6.50美元计算 ， 扣除承销及发行等费用后 ， 公司预计筹得约2940万美元 。 其中约40%用于研发 ， 包括全息面部识别系统、全息人工智能面部变化、全息数字生命系统、全息教育知识产权、全息汽车导航系统、全息购物系统和全息旅游导航系统等的研发；40%用于战略收购和补充业务投资；20%用于其他一般企业用途 。
禁售期为40日 ， 公司称在可预见的将来不会派息 。
2019年营收同比增长41.1%
初步估计、未经审计的财务数据显示 ， 截至2019年12月31日 ， 2019年总收入约为人民币3.18亿元 ， 较截至2018年12月31日的人民币2.253亿元增长约41.1% 。 2019年约有82.7%的收入来自全息AR广告服务 ， 17.3%来自全息AR娱乐服务 ， 而2018年分别为80.5%和19.5% 。
全年净收入约为人民币9900万元 ， 同比增长约11.0% 。 净收入增加是由于毛利润增加和所得税准备金减少 。 营业费用和非营业费用的增加部分抵消了增长 ， 这些费用主要是与IPO相关的费用、研发费用和与支付长期业务收购应付款相关的财务费用的增加 。
全息AR广告收入
从截至2018年12月31日的约1.812亿元人民币增长至截至2019年12月31日的约2.675亿元人民币 ， 增幅约为8630万元人民币 ， 或47.6% 。
增长的主要原因是 ， 对服务感到满意的客户更多地推荐 ， 因此广告商数量增加 。 截至2019年12月31日 ， 客户数从去年同期的121家增长到153家 。 由于技术的进步 ， 能够在广告中嵌入更多内容 ， 平均收入也有所增长 。 每家客户贡献的平均收入从150万人民币增长到170万人民币 。 另外一个原因是 ， 公司2019年5月开始在短格式移动流媒体平台上投放广告 ， 在该平台上 ， 2019年获得了约15.5%的应收账款广告收入 。 在2019年5月之前 ， AR广告大多来自更传统的电视和电影市场 。
全息AR娱乐收入
从截至2018年12月31日的约4400万元人民币增长至截至2019年12月31日的约5170万元人民币 ， 增幅约为人民币770万元 ， 或17.3% 。 增长主要归因于2019年确认的手机游戏服务费增长 。
下表为美国公认会计原则下2017年、2018年、2019年H1的合并财务数据：
公共卫生事件带来不确定性
文件指出 ， 公司所有业务和员工都集中在中国 ， 由于公共卫生事件爆发 ， 公司的业务、经营成果和财务状况将面临风险 。
根据中国相关监管部门的要求 ， 公司从2020年2月开始执行国内政策 ， 临时关闭了办公室 。 自2020年3月16日以来 ， 办公室已重新开放并全面投入运营 。 关闭期间 ， 大多数员工继续在场外工作 ， 关闭对运营能力的影响并不显著 。
但是公司客户可能会因受影响而在2020年减少在线广告和营销的预算 。 不过到目前为止 ， 尚没有客户终止合同 。
【【军计策】上年全息投影AR广告词收益环比增47.6%，微美全息投影(WIMI.US)升级招股说明书】此外 ， 某些客户已经要求延迟支付 ， 如果情况恶化 ， 其他客户可能会有类似要求 。 公司正在与客户们一起完成付款计划 ， 到目前为止还没有遇到重大的收款问题 。
推荐阅读
- 「挖贝网」光缆类收入较上年增长36.69%，华脉科技2019年净利2365.74万
- 桂冠电力：桂冠电力2019年净利21.14亿减少11.36% 水电、风电发电量较上年同期下降
- 「挖贝网」北部湾港2019年净利9.84亿较上年同期增长54.35% 财务成本降低
- 「挖贝网」航发科技2019年净利2257.75万 较上年同期扭亏为盈
- 『挖贝网』较上年同期扭亏为盈，航发科技2019年净利2257.75万
- 挖贝网■服务器销售增长，浪潮信息2019年净利9.29亿较上年同期增长41.02%
- #挖贝网#线上业务占比增大，鱼跃医疗2019年净利7.53亿较上年同期增长3.49%
- 『军计策』比上年同期下降3.9%，一季度人均可支配收入8561元
- 【】人工智能突破三维矢量全息新技术
- #军计策#多方建立临时上诉仲裁安排，解决WTO上诉机构停摆