服务器|云计算公司Rackspace遭冷遇:首日破发 市值33亿美元

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雷帝网 雷建平 8月6日报道
云计算公司Rackspace昨日在美国纳斯达克上市 , 发行价为21美元 , 位于发行区间的最低端 。 Rackspace此次募集资金为7亿美元 。
Rackspace开盘价为16.85美元 , 较发行价跌19.76%;收盘价为16.39美元 , 较发行价跌21.95%;以收盘价计算 , Rackspace市值32.63亿美元 。
曾被亚马逊打得落花流水
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Rackspace成立于1998年 , 是一家云服务提供商 , 可以让用户使用远程服务器提升计算和存储能力 , 特别是在移动领域有着更加强大的应用 。
招股书显示 , Rackspace在2017年、2018年、2019年营收分别为21.44亿美元、24.53亿美元、24.38亿美元;
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Rackspace在2017年、2018年、2019年毛利分别为7.9亿美元、10亿美元、10.11亿美元;Rackspace在2017年、2018年、2019年净亏分别为5990万美元、4.7亿美元、1亿美元;
Rackspace在2020年第一季度营收为6.53亿美元 , 上年同期为6.07亿美元;净亏4820万美元 , 上年同期净亏5750万美元 。
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Rackspace曾是上市企业 , 但2016年被私募股权公司阿波罗全球管理公司(Apollo Global Management Inc)以43亿美元的价格私有化 。
当初 , Rackspace之所以被私有化 , 主要原因是 , Rackspace是亚马逊、谷歌、微软等IT巨头的手下败将 。
随着亚马逊、谷歌、微软等IT巨头在云业务上的崛起 , 云服务价格战迅速在巨头之间打响 , 夹在其间的Rackspace很快就失去了云服务市场的先发优势 。
当年 , 亚马逊AWS云服务价格在短期内发起七连降 , 虽然直接对手不是Rackspace , 但巨头的较量 , 都有可能对Rackspace的业务造成伤筋动骨 。
最终 , Rackspace利润下滑 , 退出与亚马逊的竞争 。
为了在IT巨头的竞争夹缝中更好生存下来 , Rackspace通过收购加强开放性 , 转型为第三方公司 , 提供管理AWS、Azure等主流云产品的服务 。
当前疫情之下 , 越来越多企业数字化运营 , 更多工作流程依赖云计算 , Rackspace同行如Fastly和Datadog股价均出现大幅上涨 。
此时正是Rackspace上市的好时机 。
不过 , 资本市场并未给予Rackspace很好的回应 , 不仅认购冷清 , 上市首日还大幅下跌 , 在今年的美股上市中这种现象并不多见 。
曾经 , 外界估算的是 , Rackspace上市能市值百亿美元 , 而Rackspace上市首日表现实在差强人意 , 也让投资方Apollo损失惨重 。
Rackspace进行过多次收购
Rackspace进行多次收购 , 2017年6月19日 , Rackspace以3.35亿美元现金收购了TriCore , 交易中约1.12亿美元为可摊销无形资产现金价值 。
2017年11月15日 , Rackspace收购Datapipe , Datapipe提供跨公有云和私有云的部署和托管服务 , 交易对价为10.39亿美元 , 其中有2.7亿美元对应可摊销无形资产 。
Rackspace于2018年5月以6500万美元现金收购了RelationEdge , 这是一家提供全方位服务的Salesforce“白金咨询合作伙伴” , 也是帮助企业优化其商业化流程 , 提高客户忠诚度的数字化代理商 。
2019年11月 , Rackspace以现金对价3.16亿美元收购Onica , 后者是AWS顾问和托管服务提供商 , 服务包括战略咨询、架构和应用程序开发等 。
负债高达近40亿美元
当然 , Rackspace债务累累 。 截至2020年3月31日 , Rackspace现金及等价物为1.252亿美元 。
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同期 , Rackspace的债务达39.87亿美元 , 包括28.17亿美元的定期贷款和11.2亿美元的优先票据(息票率为8.625%)及其他债务 。
Rackspace打算利用IPO所得来减轻债务负担 , 包括定期贷款和优先票据 。
以下是Rackspace路演PPT(雷帝网精编处理):
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