江苏龙网

  1. 首页 > 人文 > >

西部证券|西部证券定增事项现新进展 券商再融资“补血”热潮不减

北京商报讯（采访人员 孟凡霞 李海媛）券商定增又现新动态 ， 10月12日 ， 西部证券发布公告 ， 就证监会对其此前递交的非公开发行A股股票（又称“定向增发” ， 以下简称“定增”）申请文件的反馈意见做出回复 。 该回复详细披露了西部证券控股股东陕西省投资集团（有限）公司（以下简称“陕投集团”）在此次定增中的投资关系及承诺事项等 。 较此前2019年无一券商实施定增的情况相比 ， 今年是上市券商定增大年 ， 年内已有6家券商实施定增 ， 另有西部证券等5家上市券商发布定增预案 。 针对该现象 ， 有业内人士分析 ， 与当前市场机会及政策鼓励不无关系 ， 并认为后续开展定增的券商数量预计将保持在较高的位置 。
10月12日 ， 西部证券针对证监会此前于9月提出的关于非公开发行A股股票申请文件反馈意见 ， 作出书面回复 ， 并应证监会要求进行公开披露 。 早在4月 ， 西部证券曾发布《非公开发行A股股票预案》（以下简称《预案》） ， 并于9月3日获得证监会受理 ， 此次西部证券非公开发行股票的对象为包括陕投集团在内的不超过35名特定投资者 ， 发行数量不超过10.51亿股 ， 拟募集资金总额不超过75亿元 。
其中 ， 作为此次发行对象之一的陕投集团目前持有西部证券股票比例达27.45% ， 是西部证券第一大股东 。 在此次定增中 ， 陕投集团拟认购不低于此次非公开发行股票总数的37.24% ， 且不高于此次总数的50% 。 而在反馈意见中 ， 证监会要求西部证券就陕投集团关于认购此次非公开发行股票的相关问题进行回复 。 在此次回复中 ， 西部证券承诺不存在向陕投集团提供财务资助或补偿等情形 ， 亦不存在通过利益相关方向参与认购的陕投集团提供财务资助或补偿的情况等 。
【西部证券|西部证券定增事项现新进展 券商再融资“补血”热潮不减】对于此次定增的目的及资金用途 ， 西部证券在4月2日发布的《预案》中明确 ， 扣除相关发行费用后 ， 此次非公开发行股票所募集资金将全部用于补充公司资本金、营运资金及偿还债务 ， 以扩大业务规模 ， 提升公司的抗风险能力和市场竞争力 ， 拟用于包括发展资本中介业务、增加营业网点及渠道建设投入、增加信息技术和风控体系建设投入等7方面 。
事实上 ， 今年选择以定增方式补充资本金的券商并不在少数 。 据Wind数据显示 ， 2020年已有国信证券、海通证券、中原证券、西南证券、第一创业证券、中信证券实施定增 ， 实际募集金额为612.05亿元 。 目前也有5家券商发布定增预案 ， 包括西部证券、天风证券、浙商证券、中信建投、南京证券 ， 预计募集金额为493亿元 。
对于多数上市券商选择再融资“补血”的原因 ， 券商投行人士何南野表示 ， 主要原因是市场相对较好 ， 政策也比较鼓励券商融资 。 因此 ， 券商近一年纷纷借助了当前的市场机会 ， 加大了股权融资步伐 ， 以进一步夯实资本金、扩大业务规模 。 同时 ， 市场风险在改革中也会加剧 ， 也需要夯实资本金以更好的应对经营风险 。
值得一提的是 ， 数据显示2019年并无券商实施定增 。 对此 ， 何南野分析 ， 券商去年未实施定增的主要原因有两方面 。 一是市场行情比较差 ， 定增发行价较低 。 二是定增政策较紧 ， 不能锁价发行 ， 只能市价发行 ， 发行难度很高 ， 定增面临发行失败的可能性 。
为何多数券商会选择在今年实施或拟实施非公开发行股票？其实与证监会今年2月发布的再融资新规不无关系 。 据了解 ， 再融资新规进一步放宽了对上市公司非公开发行股票的要求 ， 如将发行对象数量限制由不超过10名放宽至不超过35名；将认购对象锁定期从12个月调整为6个月 ， 控股股东实际人及关联方锁定期由36个月下调为18个月等 ， 从而对促使上市券商进行资本金补充的需求增加 。
“可能由于实际发行的压力 ， 在新规发布前仍受12个月的锁定期限制 ， 所以并不好发 ， 从而也导致券商在2019年没有实施定增 。 但改了规则以后就好多了 。 ”资深投行人士王骥跃如是说 。


推荐阅读


上一篇：挂牌|短纤期货在郑商所正式挂牌，首批5个合约上市首日悉数涨停

下一篇：深市|大洋生物拟于近期在深交所上市